9 Regras para o pequeno investidor na bolsa de valores

9 REGRAS PARA O PEQUENO E INICIANTE INVESTIDOR NA BOLSA DE VALORES

A fim de legitimar, fundamentadamente, a bolsa como um dos meios possíveis de investimentos para o pequeno investidor, serão utilizados os ensinamento de Maurício Hissa, mais conhecido no mercado financeiro como Bastter (nome de seu cão).

Bastter opera no mercado financeiro há mais de 20 anos, sendo autor de vários livros a respeito do tema, além de ministrar inúmeras palestras sobre educação financeira, sendo eleito o melhor no Brasil sobre o gênero. 

É altamente recomendável assistir seus vídeos no youtube sobre como operar na bolsa (https://www.youtube.com/user/Bastter).

Sendo assim, considerando os ensinamentos desse renomado educador financeiro e expert em bolsa de valores, veja-se 9 regras ministradas pelo referido estudioso, e direcionadas exclusivamente ao pequeno e iniciante investidor na bolsa de valores.

Esses regras servem para te reparar do resto da manada que é e sempre será perdedora...

1ª REGRA - RENDA VARIÁVEL VARIA

Em se tratando de bolsa de valores, estamos falando de mercado de renda variável. 

É normal a bolsa de valores oscilar tanto para cima quanto para baixo, pois, lembre-se, se trata de mercado de renda VARIÁVEL. 

Se a renda variável só variasse para cima, ela se chamaria renda variável que só varia para cima. 

Se a renda variável só variasse para baixo, ela seria denominada renda variável que só varia para cima.

Pode parecer idiota, mais essa primeira regra é extremamente pragmática e esclarecedora.

Você provavelmente conhece alguém que já aplicou na bolsa de valores e ficou muito preocupado com a queda das cotações dos preços de determinadas ações. Eu conheço um sujeito que ficou tão preocupado com isso que acordava de madrugada para acompanhar a abertura das bolsa asiáticas. 

Se as bolsas asiáticas abrissem seus pregões em baixa, certamente a bolsa brasileira também iria despencar, e nessa mesma lógica, o dinheiro do tal sujeito que investiu na bolsa iria "evaporar" da noite para o dia.

Essa regra n° 1, portanto, pretende esclarecer uma vez por todas que é simplesmente COMUM as cotações das ações cair ou aumentarem, por diversas, inúmeras vezes num mesmo dia.

Se o sujeito não saber lidar com essa situação, ele definitivamente não deve colocar seu valioso $ na bolsa de valores. Esse cara não nasceu para a bolsa. Desista. Vá guardar seu dinheiro poupança e, se quiser diversificar, invista na renda fixa em título públicos.

Mas porque a bolsa de valores varia tanto assim? 

Simplesmente pelo fato de que o mercado acionário é regido por especulações de milhões de pessoas (física ou jurídicas) e pela lei da oferta e da procura.

Não adianta ficar 24 horas por dia acompanhado as cotações de seus papéis, muito menos tentar decifrar ou prever o mercado. 

Pior ainda é aquele sujeito que segue as notícias "bullshit" que diversos meios de comunicações intitulam como "inéditas". 

A única coisa inédita que você conseguirá ao seguir essas mer.. de noticias é extinguir o número do seu CPF na lista da BMF&Bovespa, e sustentar o sistema. 

Bastter afirma inúmeras vezes que "seguir" notícias de jornais e/ou revistas não servem para nada, senão formatar o fracasso da maioria, da manada. 

Não tente "decifrar" o mercado ao ler uma surpreendente "noticia" que a sua revista predileta divulgou, muito menos tentar adivinhar se uma ação vai aumentar ou despencar diante do atual cenário mundial. Você não é vidente, muito menos o Escolhido!!!

Existe um método (processo minimamente racional) em que o pequeno investidor na bolsa de valores deve se apegar para tentar sobreviver nesse mundo predatório.

E esse método se chama: SEJA SÓCIO! 

Mas o que é ser sócio?

2ª REGRA - COMPRE AÇÕES PARA SER SÓCIO

Existe basicamente 2 formas de se operar na bolsa: i) ser trader ou ii) ser sócio.

- O TRADER se preocupa com preço (cotação) da ação, conforme indicado no gráfico ao lado.

O trader ganha dinheiro através de estudos (seja qual for a modalidade) com base no princípio de comprar na baixa e vender na alta.

Ocorre que, para o iniciante na bolsa de valores, esse método não é o mais adequado por ser de alto risco.

Aplicar na bolsa com trader deve ser para os mais experientes, que estão operando na bolsa a algum bom tempo.

Portanto, aquele seu conhecido que acorda de madrugada para esperar a abertura das bolsas de valores asiáticas se refletirem nos índices da BMF&BOVESPA, de duas uma, ou é trader ou sequer sabe o que está fazendo na bolsa de valores.

Para o iniciante na bolsa, o importante é ser sócio...

- O SÓCIO se preocupa com VALOR da empresa, e não com a variação diária da cotação de certo papel. Visa sempre bons resultados no longo prazo.

Na verdade, para o sujeito que visa ser sócio de boa empresas, ele simplesmente ignora as altas e baixa do preço da suas ações, pois o que realmente importa é se a empresa possui valor, o que se reflete em lucros e continua distribuição de dividendos ao longo dos anos.

Uma empresa que possui valor é aquela que auferi lucro, sólida na sua especifica área de atuação no mercado e com dívidas equilibradas.

Portanto, não basta ser sócio. O iniciante deve ser sócio de empresas boas (lucrativas, com valor) enquanto estas assim permanecerem (lucrativas, oras bolas). Em nada adianta o sujeito escolher empresas não lucrativas para ser sócio. O método não irá funcionar.

A partir do momento em que a empresa deixa de ser boa (não auferir lucro) o sujeito deve simplesmente deixar de ser sócio dessa empresa e buscar outra que adeque às suas expectativas, seu método.

É importante deixar claro que ser sócio, é pensar no longo prazo. Somente pensando no longo prazo (5, 10, 15, 20 anos) é que o iniciante na bolsa terá maiores condições de, num primeiro momento, sobreviver e, posteriormente, acumular patrimônio.

Somente o TRADER pensa no curtíssimo prazo, pois ele ganha dinheiro na variação do preço das ações, o que demanda muito experiência e dinheiro para arriscar.

No entanto, o iniciante na bolsa que optar ser TRADER certamente será apenas mais um sujeito que sustenta o sistema.

3ª REGRA - ENTRE DEVAGAR

Você é o cara que define o custo do seu aprendizado.

Joselito, iniciante na bolsa, aplicou R$ 10 mil em sua primeira operação. Logo, o custo de aprendizado de Joselito foi no valor de R$ 10 mil. 

Ao passo que, se você entra devagar na bolsa, e aplicar apenas R$ 1,5 mil, p.ex., o custo do seu aprendizado será da monta de R$ 1,5 mil.

A dica é, no início, opere pouco dinheiro e vá ganhando experiência. Ao longo dos anos, você vai aplicando e comprando mais ações.

Lembre-se, "na bolsa a única certeza é a que você perderá dinheiro!" (Bastter).

4ª REGRA - PROTEJA SEU PATRIMÔNIO

O fundamental para o iniciante na bolsa e sobreviver aos primeiros meses, anos, e não visar o lucro como muitos acreditam ser o ideal desde o inicio.

Até porque se você perder todo o seu dinheiro, game over, não haverá outra chance.

Na bolsa, é muito fácil perder muito, muito difícil ganhar muito e razoável ganhar pouco.

O vencedor na bolsa é aquele que num primeiro momento sobrevive, sem perder muito nem ganhar muito.

O importante não é conquistar vitórias, mas sim patrimônio!!!

"Regra n°1: Nunca perca dinheiro.

Regra n° 2: Nunca esqueça da regra n° 1".

                                                      

Warren Buffett

5ª REGRA - PENSE EM LUCROS

Se o pequeno investidor deseja sobreviver na bolsa de valores, ele deve ser sócio de boas companhias.

E boas companhias são aquelas que geram lucros. Simples assim. 

Portanto, o iniciante da bolsa deve ser sócio de empresas que geram lucros. Ponto final.

É também muito importante verificar as dívidas das empresas, já que não adianta uma empresa ter seus lucros aumentando concomitantemente com dívidas exorbitantes.

Outro característica que o sócio deve visar em investir seu capital numa empresa é verificar os membros de sua gerência, se os sócios extensivos, são bons gestores.

Aí entra a subjetividade de cada investidor em fazer seu próprio juízo de valor ao medir o que é uma empresa lucrativa, com dívidas equilibradas e com boa governança.

Logo, cada um escolha seu método e o aplique. Não há fórmula mágica. 

Se houvesse fórmula mágica estaríamos todos ricos!!!

Nesse contexto, o sócio deve observar 2 considerações básicas.

i) não pode se deixar se levar pelas notícias bullshit, que enchem o imaginário dos perdedores na bolsa e causam o movimento em manada... só se for manada de >>>>>>>>>>

Não acompanhem "especialistas no mercado", seja qual for a origem. Se o cara soubesse de alguma informação para ganhar dinheiro, ele não passaria para você, pobre mortal. 

Dificilmente você irá encontrar um Messias atuante na bolsa de valores!

E outra, se o sujeito sabe de alguma informação privilegiada e opera na bolsa, esse sujeito deve ser responsabilizado perante o Poder Judiciário e a CVM, pois isso é ilícito.

Opere o seu método, e não siga noticias bullshit. Assunto encerrado.

ii) frisa-se, novamente, esqueça preço da ação, cotação etc. Foque no valor da empresa no mercado. Aliás, a próxima regra é justamente essa...

6ª REGRA - PENSE EM VALOR

Mas, afinal de contas, o que é uma empresa "que tem valor ?"

Valor = histórico de alguns anos em lucros crescentes; histórico de dívida equilibrada; empresa sólida no mercado em que exerce suas atividades; boa governança (líderes confiáveis)...

7ª REGRA - DIVERSIFIQUE

Diversificar investimento significa minimizar riscos!

I) Primeiramente, o investidor deve diversificar seus investimentos em renda fixa e variável. 

- RENDA FIXA:

• Poupança: devido a alta inflação que reina no Brasil e ao seu baixo rendimento, o dinheiro guardado na poupança perde o seu poder compra. A inflação corrói praticamento todo o rendimento da poupança;

• Título Públicos: é um ótimo tipo de investimento na renda fixa, notadamente pela sua alta garantia (pois o devedor é o Brasil), liquidez (há possibilidade de venda toda semana) e ótimo rendimentos (alguns, na verdade a maioria títulos rendem bem acima da poupança).

- RENDA VARIÁVEL:

• Bolsa de Valores

II) Em segundo plano, o investidor deve diversificar ainda mais, agora dentre da própria renda variável.

O sujeito deve comprar ações de várias empresas sólidas/lucrativas, de preferência que atuam em diferentes ramos do mercado. 

Isso é imprescindível para que, no caso de uma empresa venha eventualmente a falir, o investidor que é sócio dessa empresa não venha a "perder" todo seu investimento junto com essa empresa.

Nesse ponto, Bastter afirmar que, matematicamente, o ideal é diversificar de 13 a 16 ações. Mais de 16 ações já não mais é vantajoso.

Exemplos práticos: 

CASO FICTÍCIO 1 - Em 2008, Joaquim sacou todo seu montante de FGTS (R$ 50 mil) e comprou tudo em ações da Petrobrás .

1. R$ 50 mil em ações da Petrobrás. 

CASO FICTÍCIO 2 - Em 2008, Joselito sacou o valor de FGTS (R$ 50 mil) e montou a seguinte carteira de ações:

1. R$ 10 mil em ações da empresa Petrobrás;
2. R$ 10 mil em ações da empresa XXX;
3. R$ 10 mil em ações da AVEB;
4. R$ 10 mil em ações da SAIT e 
5. R$ 10 mil em ações da BOV.

Por ter diversificado, não há dúvidas de que Joselito perdeu menos valor em ações se comparado a Joaquim. Daí a importância dessa regra.

8ª REGRA - REAPLIQUE OS DIVIDENDOS

Dividendos são os lucros que a empresa teve em certo lapso temporal. E esse lucro é compartilhado com seus acionistas/sócios.

É preciso compreender que dividendos não são brindes, pois o valor pago à título de dividendos é subtraído do preço da ação.

Imagine o seguinte exemplo para compreender o exposto acima.

No dia 13/10/2014, o valor da ação PETR4 ON da Petrobras é de R$ 19,12. 

No dia seguinte, ou seja, em 14/10/2014, a Petrobras anuncia que vai pagar R$ 0,12 por ação PETR4 SA a cada um de seus acionista, referente a divisão de dividendos (lucros) do trimestre.

Logo em seguida ao referido anúncio, o preço das ações PETR4 ON irão despencar para R$ 19,00. 

Portanto, chega-se a conclusão que o preço dos dividendos são descontados no preço da ação, o que represente que dividendos não são brindes.

A figura ao lado demonstra claramente essa lógica...

Daí chegamos na lógica propriamente dita da regra n° 8, que gira em torna da reaplicação dos dividendos.

Isso porque, na fase de formação da carteira do iniciante na bolsa, os dividendos não podem ser utilizados como renda.

Antes de utilizar os dividendos como renda, é preciso acumular capital/patrimônio ao longo dos anos, o que é somente é materializado com a reaplicação de dividendos.

Daí surge a correlação entre juros compostos e dividendos. 

A grande chance do pequeno investidor na bolsa de valor é de acumular patrimônio com os juros compostos ao longo dos anos (10, 15, 20, 25 anos), o que se dá através da reaplicação de dividendos.

O gráfico abaixo explica a lógica dos juros compostos que dá uma bela turbinada sempre a médio/longo prazo. Veja-se: 

Nota-se que a força dos juros sobre juros atrelados ao longo prazo é a grande arma do pequeno investir na bolsa de valores, conforme ele vai reaplicando os dividendos.

Nesse tocante, é preciso deixar claro que o investidor não precisa necessariamente reaplicar os dividendos na bolsa (renda variável), por exemplo. O sujeito pode muito bem reaplicar os valores obtidos pelos juros compostos em outros tipos de investimento como os título públicos (renda fixa).

O que realmente importa aqui é a reaplicação de capital e mais acumulo de capital ao longo dos anos.

9° REGRA - DEDIQUE-SE AO SEU TRABALHO

Não há nada que determinada mais o seu enriquecimento do que o quanto você consegue gerar capital através do seu trabalho.

Se você quer trabalhar full time com a bolsa, vá fazer algum curso sobre isso. 

A bolsa de valores não faz dinheiro. 

A bolsa de valores serve para remunerar o capital oriundo do seu trabalho. Em outras palavras, a bolsa é uma opção de investimento.

Sendo assim, em nada adianta o pequeno investidor entrar e começar a operar na bolsa de valores se não observar a regra n° 9.

O que dá dinheiro é o suor de seu trabalho. 

Por isso é preciso estudar e trabalhar, bem como poupar e investir . 

             PREDADOR - Cemitério dos malandros

“Sujeito monta um PC em casa e acha que vai viver de bolsa. Primeiro que essa atitude extremamente inocente, achar que os capitalistas do Brasil vão estabelecer uma bolsa para sustentar a classe média. 

Os milionários não vivem de bolsa.

Querer viver de bolsa leva você ao cemitério dos malandros."

Se sequer os milionários vivem de bolsa de valores, imagine você pequeno investidor. 

Esqueça, você não é o escolhido!